ヘッジファンドの投資手法とリスク管理

ヘッジファンドインデックスと市場データを用いたExcel演習を取り入れ、より複雑な運用戦略・リスク管理手法・組み入れ効果を3時間で体系的に習得できるセミナーです。ヘッジファンドは投資対象を多岐に分散して資産間のリスクを相殺し、かつ、市場環境の左右されない高いリターンを求める運用手法です。こうしたヘッジファンドはリーマンショック後の世界的な低金利を受け、運用資産残高は着実に成長している一方、ヘッジファンドへの投資には、その複雑で多岐にわたる戦略の特性を十分に理解することが求められます。 　本セミナーでは、「中立的立場」に基づきながら、内外の金融機関で20年以上にわたり資産運用業務に携わってきた講師が、ヘッジファンドの投資戦略と投資に必要なリスク管理手法などを体系的に解説します。 また、Excel演習を盛り込み、受講生がヘッジファンド投資に必要な知識と実務的なスキルを一通り身に付けられる内容になっています。

1. ヘッジファンドの概要
2. ヘッジファンド業界のインデックス
3. ヘッジファンドの投資戦略
   • 株式ロングショート
   • マーケットニュートラル
   • CTA/マネージド・フューチャーズ
   • イベントドリブン
   • 債券アービトラージ
   • 転換社債アービトラージ
   • グローバルマクロ
4. 具体的な投資スキーム
5. ヘッジファンドのリターン・リスク特性 (Excel演習)
   • 歪度、尖度、VaR
   • スタイル分析とリスク管理手法
6. ポートフォリオにおけるヘッジファンドの組み入れ効果 (Excel演習)
7. 質疑応答